9月11日，中银证券（601696）一名有着近38年金融从业经历的老将突然被查。

中央纪委国家监委网站当日披露，据中央纪委国家监委驻中国银行（601988）纪检监察组、上海市纪委监委消息，中银证券资深客户经理王卫涉嫌严重违纪违法，目前正接受中央纪委国家监委驻中国银行纪检监察组纪律审查和上海市监察委员会监察调查。

中银证券当日晚间召开第二届董事会第五十次会议，同意解聘王卫资深客户经理职务。中银证券同时表示，公司已经对各项业务进行妥善安排，董事及高级管理人员均正常履职，各项经营情况正常、未受到影响。公告未披露董事会出席人员名单及投票细节。

从历史公告来看，中银证券第二届董事会始于2021年3月，至今已经5年零6个月。

前年获聘“资深客户经理”，进入高管序列

王卫出生于1969年4月，今年57岁，学士、经济师，其职业生涯集中于中国银行零售金融和中银证券财富管理体系。

1988年11月参加工作后，王卫最初在中国银行北京分行西单分理处工作，后历任副主任；中国银行西城支行营业部副主任、主任；中国银行北京市分行监察稽核专员；中国银行崇文支行副行长；此后又进入北京分行个人金融部门，先后担任个人金融部副总经理、私人银行部副总经理并主持工作、财私部总经理等职务。

2017年12月，王卫转入中银证券，此后历任财富管理部总经理、网络金融部总经理、零售经纪板块副总经理等职。换言之，从商业银行转入券商后，她的工作主线变化不大，仍然集中在个人客户、财富管理、线上金融和证券经纪领域。

2024年8月30日，中银证券召开第二届董事会第二十九次会议，专门审议《关于聘任公司资深客户经理、执行委员会委员的议案》，正式聘任王卫担任公司资深客户经理、执行委员会委员。

这一事项披露在《关于聘任高级管理人员的公告》中，意味着“资深客户经理”并不是一般意义上的销售岗位，而属于上市公司高级管理人员序列。这一点在公司2025年年报中体现得更加直接，王卫与副执行总裁、稽核总监、财务总监等人一同列入“董事和高级管理人员”名单，2025年从中银证券获得的税前薪酬为118.68万元。

目前，中银证券官网最新“公司高管”页面已经不再列有王卫，现任高管主要包括执行总裁周冰、副执行总裁沈锋、王晓卫、阎海思，以及稽核总监兼合规总监盖文国等。

驻中行纪检监察组参与调查，上半年经纪业务增长明显

官方通报显示，王卫接受的是中央纪委国家监委驻中国银行纪检监察组纪律审查，同时接受上海市监察委员会监察调查。从股权结构来看，中银证券虽然带有鲜明的“中国银行系”色彩，但法律意义上的股权关系要稍微复杂一些。

截至2026年6月底，中银国际控股有限公司持有中银证券9.28亿股，持股比例33.42%，为第一大股东；中国石油集团资本有限责任公司持股14.32%，位居第二，中银国际控股则是中国银行的全资子公司。

不过，中银证券2025年年报明确披露，公司不存在控股股东和实际控制人。原因在于没有任何单一股东持有半数以上表决权，也不存在能够决定公司三分之二以上或半数以上董事的股东，任何单一股东均不能通过股东会、董事会单独决定公司的经营方针、决策和经营管理层任免。

王卫在中银证券的履历，使此次事件的关注点集中在公司的财富管理和零售经纪条线。

中银证券目前拥有证券经纪、投资咨询、承销保荐、证券自营、资产管理、基金代销、融资融券、代销金融产品、公募基金管理等较完整的证券业务牌照，全国拥有110多家分支机构。其中，证券经纪和财富管理恰恰是2026年业绩增长较快的业务之一。

今年上半年，中银证券实现营业收入19.22亿元，同比增长27.70%；归属于母公司股东的净利润7.46亿元，同比增长32.05%；截至6月底总资产达到1273.77亿元，较2025年末增长37.08%。具体来看，上半年公司手续费及佣金净收入为11.87亿元，其中经纪业务手续费净收入达到8.58亿元，而上年同期为5.38亿元，经纪业务已经成为手续费收入增长最明显的来源之一；相比之下，投行业务手续费净收入由9780万元下降至6688万元，资管业务手续费净收入则由2.49亿元小幅下降至2.46亿元。

因此，王卫过去长期任职的财富管理、网络金融及零售经纪领域，目前仍是中银证券业务体系中的重要组成部分。

多家营业部曾收监管措施，人员管理问题频繁出现

从公司历史监管记录来看，中银证券近年部分营业部的确曾在经纪、基金销售和员工行为管理领域出现过合规问题。

2024年，浙江证监局披露，中银证券杭州环球中心证券营业部在2017年至2022年期间，存在多名员工直系亲属证券账户在营业部交易电脑上委托下单的情况，部分员工还存在利用相关账户替客户办理证券认购、交易的问题。监管认为，该营业部长期未关注上述异常情况，对交易电脑和员工行为缺乏有效管理，反映出合规管理不到位。

同年，中银证券绍兴迪荡湖路证券营业部也被浙江证监局出具警示函，问题包括安排兼职合规人员代行分支机构负责人职责但未按规定报告，以及基金销售业务负责人未取得基金从业资格。

2025年，中银证券呼和浩特新华东街证券营业部又因没有落实人员资质管理要求、未确保基金销售人员具备基金从业资格，被内蒙古证监局出具警示函；湖北证监局还发现，中银证券十堰上海路证券营业部一名员工在未登记为证券投资顾问的情况下向客户提供证券投资建议。

更早的2023年，中银证券唐山新华道证券营业部现场检查中，也曾被查出员工跨区域违规展业、部分员工手机号码未纳入合规监测、未注册投顾人员向客户提供投资建议以及无基金从业资格人员销售基金等问题。

这些监管历史表明，中银证券庞大的零售及分支机构体系，此前在人员管理、销售资质、投顾展业和员工行为监控等环节曾多次暴露合规短板。不过，截至目前，尚无公开信息显示上述监管事项与王卫此次接受纪律审查和监察调查存在直接关联，随着王卫已被公司解聘，这位长期深耕财富管理和零售经纪业务的高管，其被调查所涉具体事项、发生时间及是否牵涉相关业务环节，仍有待纪检监察机关进一步披露。